Биржевые роботы: в помощь хеджеру

Хеджер (участник рынка) может продажей фьючерса застраховаться от падения базового актива. 

Как это происходит? 

Предположим, Вы купили акции Газпрома (базовый актив) в длинную позицию (в расчете на рост) и желаете обезопасить себя от их падения (предположим у Вас такая цель). 

Для этого, Вы продаете фьючерс на акции Газпрома в короткую позицию. Если акции Газпрома к определенному времени падают в цене, следовательно, падает и фьючерс. Акции приносят убыток, фьючерс приносит доход. Если хедж чистый, то Вы, как хеджер достигли цели – застраховались от падения акций так, что минус по Газпрому компенсировал плюс по фьючерсу на Газпром. 

Хедж может быть и не чистый, т.е. с перевесом в ту или иную сторону. Перевес можно регулировать коэффициентом хеджирования, который можно автоматизировать.

Добро пожаловать в лабораторию КЛИЕНТОНОМИКИ

Все эти возможности трейдинга можно предусмотреть в роботе, который будет одновременно торговать связку «акция/фьючерс», а именно, шортить фьючерс и брать в лонг базовую акцию или наоборот.

Робот также может торговать связку «акция/акция», когда робот будет, например, покупать в расчете на рост акции Норильского Никеля (открывать лонг) и продавать в расчете на падение акции Сбербанка (открывать шорт) при условии, что эти акции имеют закономерность «ходить» в разную сторону (см. рисунок ниже).

«Ходят» ли акции в разную сторону, робот может определить самостоятельно, на основе все той же, много раз описанной корреляции.

В результате торговли роботом и при том, что длится выявленная разнонаправленность акций, робот позволяет извлекать прибыль по каждой позиции в отдельности. В этом случае комбинация позиций по факту меняет свой характер с хеджевого на спекулятивный.

Добро пожаловать в лабораторию КЛИЕНТОНОМИКИ

Управление капиталом: минимальный торговый план - 3 часть

Добро пожаловать в лабораторию КЛИЕНТОНОМИКИ

Правила открытия, поддержания и закрытия позиций

Правила открытия позиций.

1) Открывайте позицию только при наличии одного основного и не менее одного подтверждающего сигналов.

2) При открытии обязательно заранее сформируйте и запишите на бумаге:

● цену, по которой вы готовы закрыться для получения прибыли;

● цену, по которой вы будете закрываться при получении убытков;

● расчетное время, в течение которого вы готовы поддерживать открытую позицию

● возможность усреднения, как элемент управления рисками

3) Если есть желание, то очень осторожно и на короткое время открывайтесь при отсутствии определенного тренда (при боковом тренде).

Правила поддержания позиций и частичного закрытия до расчетного времени.

1) Старайтесь удерживать позиции, только если анализ подтверждает сделанные ранее выводы.

2) Частично закрывайтесь:

● при получении убытков свыше расчетных;

● если цена достигла расчетную отметку для получения прибыли.

3) Ждите:

● при получении убытков ниже расчетных;

● если цена остается на том же уровне;

● если цена не достигла расчетной отметки для получения прибыли.

Правила закрытия позиций

Закрывайте позиции с соблюдением выше изложенных особенностей работы:

● по истечении расчетного времени;

● при получении расчетной прибыли;

● при получении расчетных убытков;

● при достижении максимума прибыли.

В заключение отметим, что и открытие и закрытие позиции является стрельбой по движущейся мишени, когда нужно стрелять либо точно, либо на упреждение. Попасть точно в яблочко (выбранную вами цену открытия) не всегда просто, поэтому будьте готовы заключать сделку по близкой цене (определите доверительный интервал).

Добро пожаловать в лабораторию КЛИЕНТОНОМИКИ