Управление рисками: способы понижения - 1 часть

ДОБРО ПОЖАЛОВАТЬ В ОТКРЫТОЕ СООБЩЕСТВО УСПЕШНЫХ ЛЮДЕЙ!

Существуют универсальные способы снижения рисков, которые пригодны и для трейдеров на рынке:

● резервирование

● хеджирование

● распределение

● диверсификация

● избежание

Далее будет описано, как эти способы можно использовать, чтобы, либо упредить риск, либо компенсировать его.

Упредить риск – это значит компенсировать его прямо в процессе возникновения, с самого его начала (в моменте) или до наступления.

Компенсировать риск – означает создать определенный «фонд», пул средств, которые заранее отнесены к цели возмещения риска.

При описании использования этих способов, некоторые из них будут представлены в «нечистом», однако комплексном (улучшенном) виде.

Резервирование – прежде всего, создание запаса денежных средств, например, с целью дальнейшей покупки той же акции или другой акции, но по более низкой цене, чтобы усреднить (понизить) первоначальную цену покупки, а значит, и повысить вероятность роста, следовательно, понизить риск.

Предположим, вы покупаете акцию и отчетливо понимаете, что можете ошибочно определить точку входа в рынок. При этом, предполагаете, что таких неправильных входов может быть несколько, если это падающая тенденция. Это значит, что вы делите, свой инвестиционный капитал, к примеру, на 3 части.

Далее вы покупаете акцию на 1 часть капитала. Цена падает, вы залезаете в запас и берете еще 1 часть капитала и покупаете акцию. При наиболее неблагоприятном исходе цена продолжает падать, и вы тратите 3 часть капитала из вашего резерва. Далее цена падает еще, но не существенно, а далее начинает расти. После того, как цена, например, достигла цены первой покупки, вы продаете.

В результате резервирования вы смогли усреднить цену вашей позиции, а, следовательно, в совокупности купили по более низкой цене, понизили влияние рыночного риска (когда цена начинает расти, риски если не обнуляются, то резко уменьшаются), а также извлекли прибыль, которая явилась результатом управления рисками. Резервирование является компенсационным способом.

ДОБРО ПОЖАЛОВАТЬ В ОТКРЫТОЕ СООБЩЕСТВО УСПЕШНЫХ ЛЮДЕЙ!